Metentis News _ Mars 2024 : Quels placements pour vos enfants ?
N’ouvrez pas de livret A ni de PEL à vos enfants !
Derrière ce titre provocateur se cachent des questions que tous les parents se posent : sous quelle forme mettre de l’argent de côté pour mes enfants ? Comment prévoir le financement de leurs études ? Comment les aider à démarrer dans la vie active ? etc.
Je vais vous détailler dans cette newsletter les différentes formes de placements qui peuvent être mises en place pour vos enfants mais je ferai également quelques rappels fiscaux sur la nécessité de rester en règle sur les sommes données / transmises.
Enfin, je vous donnerai quelques pistes intéressantes pour aider vos enfants par le biais de différentes stratégies patrimoniales.
👋 Pour plus de détail :
- Site internet : metentis-patrimoine.com
- Me contacter par email : thibaud.sarron@metentis-patrimoine.com
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Aider ses enfants c’est bien, le faire en respectant les règles fiscales c’est mieux ! ✌️
1. Le piège du présent d’usage
Pour aider vos enfants il peut être tentant de considérer que les sommes données sont un « cadeau » et non un « don manuel » afin de ne pas avoir à déclarer les sommes données et d’échapper à la fiscalité attenante. Pour être considéré comme un présent d’usage les sommes données doivent :
- Les sommes doivent être données dans le cadre d’un événement récurrent (noël, anniversaire) ou exceptionnel (mariage, achat immobilier, naissance, etc.) ;
- Enfin les sommes données doivent avoir une valeur « modique » au regard de votre patrimoine et situation financière. L’administration ne retient aucun seuil précis. Pour être conservateur vous pouvez viser un seuil à 2% de votre patrimoine ET 2,5% de votre revenu annuel.
💡Aucun formalisme à respecter, toutefois je vous conseille de mettre des libellés clairs sur le motif du virement comme « cadeau d’anniversaire » pour éviter toute contestation de l’administration fiscale.
2. La donation de somme d’argent
Si vous souhaitez donner un montant plus important ou que vous ne rentrez pas dans les critères ci-dessus du présent d’usage alors les sommes données rentrent dans le cadre des dons manuels.
🚨 A l’inverse du présent d’usage, le don manuel est taxable.
Pour une donation à vos enfant (i.e. en ligne directe) vous bénéficiez des abattements suivants (cumulables) sur l’assiette taxable :
👉 Article 779 du CGI: 100 000€ par parent et par enfant, tous les 15 ans ;
👉 Article 790G du CGI : 31 865€ par parent et par enfant, tous les 15 ans, uniquement pour un don de somme d’argent. Attention, le donateur doit avoir moins de 80 ans et le donataire (l’enfant dans notre cas) plus de 18 ans.
La fiscalité doit en théorie être payée par le bénéficiaire du don mais l’administration tolère que ce soit le donateur qui s’en acquitte.
💡Formalisme à respecter : le passage par un acte notarié n’est pas obligataire même s’il est recommandé pour les sommes significatives.
🤓 Le plus important à retenir est que le don manuel doit être déclaré par la personne qui reçoit les sommes d’argent (ou son représentant légal notamment si enfant mineur).
Attention: la date d’enregistrement par l’administration est cruciale car c’est à compter de cette dernière que va commencer à courir le délai des 15 ans pour récupérer de nouveau les abattements.
La formalité peut se faire:
🎯 En ligne : sur votre espace impots.gouv, rubrique « déclarer » puis « vous avez reçu un don » ;
🎯 Au format papier : https://www.impots.gouv.fr/formulaire/2735/declaration-de-dons-manuels-et-de-sommes-dargent
Quels placements choisir pour vos enfants ? 📈
Un élément très important à prendre en compte ici est l’horizon de placement. Bien entendu ce que je vais décrire ne s’applique pas si votre chérubin est au lycée. La cible ici sont les enfants en bas âge dont l’horizon de placement est d’une vingtaine d’année (moment où ils pourraient avoir besoin des sommes placées pour financer leurs études, acheter leur résidence principale, etc.).
1. Comparatif livret A / PEL et Assurance vie
Certes la réponse est dans le titre de cette newsletter mais avec des chiffres pour l’illustrer c’est mieux ! Vous trouverez ci-dessous un comparatif sur 20 ans entre un placement sur un livret réglementé et une assurance vie. Pour des raisons de simplification la fiscalité est uniquement simulée à la sortie (alors que sur le PEL elle est due chaque année).
Les paramètres utilisés sont les suivants :
Versement initial de 2 000€ et versements mensuels de 150€.
👉 Livret A : taux d’intérêt : 3%. Aucun frais, aucune fiscalité ;
👉 PEL : taux d’intérêt : 2,25%. Aucun frais, fiscalité : prélèvement forfaitaire unique de 30% ;
👉 Assurance vie : taux d’intérêt brut : 7% (en partant clairement sur un profil dynamique 🚀. Pour rappel l’indice action MSCI World présente une performance de +8,6% par an sur les 20 dernières années et de +11,8% sur les 10 dernières).
Frais du contrat de 1% / fiscalité après abattement : prélèvement forfaitaire de 7,5% et prélèvements sociaux de 12,8%.
En allant chercher une rentabilité plus importante sur l’assurance vie (e.g. risque supérieur en se positionnant par exemple sur le Nasdaq ou le S&P 500) l’écart est encore plus significatif : prenons donc une rentabilité brute de 9% (avec toujours 1% de frais du contrat) soit une rentabilité nette de 8% :
2. Mes idées de placements💡 :
✨ Le Must have : l’assurance vie : vous l’aurez compris : l’horizon de placement long permet d’aller chercher des supports dynamique (actions principalement) afin d’aller chercher des rendements attractifs 💰. Attention à ne pas négliger les frais du contrat qui peuvent venir grignoter la performance. On va donc privilégier des contrats chez des assureurs (et non dans vos banques) avec une allocation en fonds indiciels actions (ETFs) ;
✌️Les Nice to have : selon les sommes allouées d’autres placements sont à envisager tant dans une optique de diversification que de rentabilité :
🏠 Acquisition de parts de SCPI : intéressant si l’on privilégie par exemple l’acquisition de parts de SCPI en nue-propriété ou en pleine propriété avec réinvestissement des dividendes. Certaines SCPI, malgré la crise actuelle, présentent de belles perspectives avec des rendements autour de 7% et de beaux potentiels de revalorisation 🚀.
💸 Ouverture d’un compte titre : il est possible d’ouvrir un compte titre pour votre enfant mineur. Il n’y a pas de plafond et l’univers d’investissement y est très large. Seul inconvénient : la fiscalité : les gains annuels sont soumis à la flat tax de 30%.
🔥 Le Private Equity : via l’assurance vie pour un mineur il peut être très intéressant de venir se positionner sur des supports en private equity donc l’objectif de rendement est de manière générale > 10% annuel. L’horizon de placement du private equity supérieur à 10 ans correspond tout à fait !
Bonus : exemple de stratégie patrimoniale à mettre en place ? 📈
Outre ouvrir une assurance vie ou réaliser un placement financier / immobilier pour vos enfants il est également possible de les aider en mettant en place différentes stratégies patrimoniales. Je vais ici vous en détailler une tout en faisant un petit rappel de bon sens 🤓.
🎯 La première que tout le monde devrait avoir en tête : donnez dès que vous le pouvez ! Que vos enfants soient mineurs ou majeurs, le plus tôt vous donnerez, le plus vite vous récupérerez vos abattements et pourrez redonner à nouveau ! Commencer des donations à l’âge de 70 ans est malheureusement la majorité des cas et c’est bien trop tard : n’oubliez pas que si la succession à lieu moins de 15 ans après la donation alors cette dernière est réintégrée dans la patrimoine taxable !
🎯 La seconde consiste à utiliser vos propres placements et vous concerne notamment si vous avez fait des placements dans l’immobilier et êtes fortement imposé sur les loyers perçus.
Une stratégie intéressante consiste à procéder à une donation temporaire de l’usufruit 💡 de votre bien immobilier / votre SCI / vos parts de SCPI. Vous pouvez par exemple réaliser une donation temporaire pendant 5 ans (i.e. durant la durée des études de votre enfant) afin que votre enfant perçoive directement les loyers issus de vos biens et ce avec une imposition sur le revenu très réduite !
Déroulement de la donation temporaire d’usufruit : exemple sur des parts de SCPI :
1. Acte de Donation : vous, en tant que donateur, faites un acte de donation devant notaire pour transférer temporairement l'usufruit des parts de SCPI à vos enfants. Dans cet acte, vous précisez la durée de la donation temporaire. Cette durée peut être fixe (par exemple, 5 ans) ou liée à un événement (comme la fin des études de vos enfants).
2. Durée de la Donation : pendant la période de la donation, vos enfants en tant que donataires auront le droit de percevoir les revenus générés par les parts de SCPI (les loyers). Vous conservez la nue-propriété des parts, ce qui signifie que vous restez le propriétaire des parts et que vos enfants n'ont pas le droit de les vendre ou de les céder à quelqu'un d'autre pendant cette période.
3. Avantages pour vos enfants : vos enfants peuvent bénéficier des revenus générés par les parts de SCPI pour financer leurs études et ce avec une fiscalité moindre (voir nul pour l’impôt sur le revenu si les loyers sont en dessous de la tranche à 11% qui commence à 11 294€.
4. Avantages pour vous : vous conservez la propriété des parts de SCPI et les récupérerez à l'expiration de la période de donation. À la fin de la période spécifiée dans l'acte de donation (par exemple, à la fin des études de vos enfants), l'usufruit revient automatiquement à vous et vous retrouvez la pleine propriété.
🤘 Vous souhaitez passer à l’action et réaliser des placements dynamiques pour vos enfants ou étudier la mise en place de stratégies de donation / transmission : n’hésitez pas à me contacter :
- Site internet : metentis-patrimoine.com
- Me contacter par email : thibaud.sarron@metentis-patrimoine.com
- Vous abonner à la Newsletter :
J’espère que cette newsletter pourra vous donner un nouveau regard sur l’intérêt de placements dynamiques pour vos enfants et comment vous pouvez dès à présent les aider pour leur futur.
Je suis bien entendu à votre disposition pour vous fournir plus d’informations sur les différents contrats d’assurance vie disponibles pour les mineurs et pour vous accompagner dans la sélection et la mise en place des stratégies patrimoniales de donation les plus intéressantes !
💚 Merci d’avoir lu cette Newsletter, un « like » et un partage à votre entourage sera fortement apprécié !
Avertissements
Sur l’assurance vie :
Avertissement : Les unités de compte comportent un risque de perte de capital. L’assureur ne s’engage que sur le nombre d’unités de compte, mais pas sur leur valeur. La valeur de ces unités de compte, qui reflète la valeur d’actifs sous-jacents, n’est pas garantie mais est sujette à des fluctuations, à la hausse ou à la baisse, dépendant en particulier de l’évolution des marchés financiers.
Sur les SCPI :
L'investissement SCPI est un placement long terme. Les performances passées ne présagent pas des performances futures. Elles sont liées à l'évolution du marché immobilier. Le capital, les revenus et la liquidité des parts ne sont pas garantis.
Le capital-investissement est un placement risqué qui dépend de la croissance des entreprises en portefeuille qui présente un risque de perte partielle ou totale de votre capital. En effet, les perspectives de développement des sociétés dans lesquelles le fonds investit sont toujours incertaines. Les fonds de private equity sont investis dans des sociétés non cotées et donc par conséquent très peu liquides. La liquidité dépendra alors de la capacité du fonds à céder ses participations. La durée de détention recommandée d’un fonds de private equity est de 10 ans minimum.
La valorisation des participations du fonds est basée sur la valeur actuelle des titres. Cette valorisation n’est qu’une indication de la valeur des sociétés à un instant donné et le prix qui sera reçu lors d’une cession future pourra varier à la hausse comme à la baisse.